個人養老金：2億靈活就業者的新(xīn)選擇

本報記者 索寒雪(xuě) 北京報道

近日，人社部等五部委聯合發布了《個人養老金實施辦(bàn)法》（以下簡稱“《實施辦(bàn)法》”），受到外界的廣泛關注，2022年11月10日，《中(zhōng)國(guó)經營報》“保障新(xīn)觀察”直播欄目，特邀中(zhōng)國(guó)養老金融50人論壇副秘書長(cháng)、中(zhōng)國(guó)農業大學(xué)人文(wén)與發展學(xué)院講師張棟對新(xīn)政進行講解。

張棟表示，中(zhōng)國(guó)目前有(yǒu)2億名(míng)靈活就業者，儲備個人養老金對這些人群非常有(yǒu)利。

擴大參保群體(tǐ)

《中(zhōng)國(guó)經營報》：此前“國(guó)務(wù)院辦(bàn)公(gōng)廳關于推動個人養老金發展的意見”即國(guó)辦(bàn)發〔2022〕7号文(wén)，對個人養老金進行了推進，那麽《實施辦(bàn)法》與之區(qū)别在哪裏？

張棟：國(guó)辦(bàn)發〔2022〕7号文(wén)被視為(wèi)帶有(yǒu)頂層設計性質(zhì)的一個文(wén)件。既然頂層設計，其中(zhōng)的規定都隻是一些選擇性的，沒有(yǒu)明确實際該怎麽去操作(zuò)。二十大之後，五部門馬上就聯合發布了《實施辦(bàn)法》。對于《實施辦(bàn)法》與7号文(wén)的區(qū)别，我認為(wèi)可(kě)以概括為(wèi)四個明确。

第一，明确了參保對象。個人養老金的參加人應當是在中(zhōng)國(guó)境内參加城鎮職工(gōng)基本養老保險或者城鄉居民(mín)基本養老保險的勞動者。比2018年個人稅收遞延型商(shāng)業養老保險試點時的參保對象有(yǒu)了較大的擴展，當時隻規定了符合條件的納稅人才能(néng)參保，以前一名(míng)家庭主婦如果沒有(yǒu)其他(tā)收入可(kě)能(néng)無法參加，但新(xīn)文(wén)件隻要你參加了基本養老保險你也可(kě)以參保。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：就是擴大了參保人群？

張棟：對。第二，它明确了參保流程，尤其這個參保流程在今年4月份的文(wén)件中(zhōng)是沒有(yǒu)的，它的參保流程，主要來看大概有(yǒu)四個步驟：

第一步，确定個人養老金資金賬戶。通過銀行開立或指定唯一的個人養老金資金賬戶，這個可(kě)以到機構櫃面或者網上銀行等電(diàn)子渠道開立。也可(kě)以通過個人養老金産(chǎn)品銷售機構指定已有(yǒu)銀行賬戶，作(zuò)為(wèi)個人養老金賬戶。比如，我們在投資基金時，已經有(yǒu)關聯銀行賬戶了，可(kě)以将其指定為(wèi)個人養老金資金賬戶。

第二步，向該資金賬戶繳費。每年1.2萬元可(kě)以稅前扣除，可(kě)以一次也可(kě)以分(fēn)批。這裏需要注意的是，一旦向該賬戶繳費，該賬戶資金，除了出國(guó)或者完全喪失勞動能(néng)力等特殊情況下可(kě)以領取外，隻能(néng)封閉運行到退休才能(néng)領取。這就相當于通過稅收優惠，鎖定賬戶必須用(yòng)于養老的目的。

第三步，個人養老金投資。個人完全自主進行，根據自己的風險偏好選擇産(chǎn)品和投資金額。投資有(yǒu)多(duō)個渠道，除了銀行本身外，可(kě)以通過其他(tā)個人養老金産(chǎn)品銷售機構進行，比如支付寶、騰訊等各類平台等，投資結束後資金仍然回到個人養老金資金賬戶，确保資金封閉運行。

第四步，個人養老金領取與納稅。這裏有(yǒu)幾個要點，一是領取條件是達到退休年齡，領取基本養老金，但是退休後也可(kě)以不着急領取個人養老金，繼續進行投資。二是領取可(kě)以分(fēn)為(wèi)一次性和分(fēn)期領取，既可(kě)以固定月數領取，也可(kě)以固定額度領取，領完為(wèi)止，比較靈活。三是領取的時候必須轉入社保卡，這個由銀行通過與人社信息平台對接完成，不需要個人提供。四是隻有(yǒu)實際領取部分(fēn)才納稅，還在個人養老金賬戶進行投資，不轉入社保卡賬戶的部分(fēn)不納稅。

第三，明确了稅收優惠方案。在繳費環節，每年不超過繳費上限12000元的部分(fēn)，可(kě)以通過個人所得稅綜合所得預扣預繳或次年彙算清繳，在個人所得稅前辦(bàn)理(lǐ)扣除。參加人可(kě)以按月、分(fēn)次或者按年度繳費，繳費額度按自然年度累計，次年重新(xīn)計算。

在投資環節，取得的投資收益暫不征收個人所得稅。

在領取環節，參加人領取個人養老金時，不區(qū)分(fēn)領取方式和領取額度，均按照3%的稅率繳納個人所得稅，稅率是比較低的。

第四，明确了投資産(chǎn)品的類型。《實施辦(bàn)法》明确，個人養老金可(kě)投資的産(chǎn)品，包括儲蓄存款、理(lǐ)财産(chǎn)品、商(shāng)業養老保險、公(gōng)募基金等金融産(chǎn)品類别，比較廣泛。但是具(jù)體(tǐ)的産(chǎn)品名(míng)錄，将由相關金融監管部門進一步明确。我們看到，《實施辦(bàn)法》發布當天，證監會和銀保監會也都發布了本行業投資個人養老金的暫行辦(bàn)法，進行了一些更細緻的規定。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：為(wèi)什麽要将基本養老保險作(zuò)為(wèi)個人養老保險參保的基礎條件呢(ne)？

張棟：我覺得這應該是很(hěn)多(duō)人關注的問題。第一，也是最根本的原因在于，個人養老金是多(duō)層次多(duō)支柱養老金體(tǐ)系的重要組成部分(fēn)。前面我們講過第一支柱基本養老保險制度是保基本的制度安(ān)排，第二支柱職業養老金和第三支柱個人養老金制度則是在基本養老保險制度的基礎上提供更高水平的保障，功能(néng)是補充基本養老保險的不足，因此隻有(yǒu)有(yǒu)了基本才存在補充，這是從制度設計的初衷來看的。第二，是為(wèi)了引導國(guó)民(mín)積極參與第一支柱基本養老保險制度。因為(wèi)第一支柱基本養老保險制度設計本質(zhì)上是一種現收現付制模式，就是年輕人繳費給老年人發放養老金待遇，隻有(yǒu)參保人數增加了，才能(néng)在一個大範圍内實現風險分(fēn)散。所以，這兩個應該是把基本養老保險作(zuò)為(wèi)個人養老金參保的一個非常重要的前置條件。

比普通理(lǐ)财産(chǎn)品更具(jù)優勢

《中(zhōng)國(guó)經營報》：把我們每年的繳費上限設到12000元，比如去年交了6000元，去年剩的金額可(kě)不可(kě)以在今年再遞延一下，今年交18000元？

張棟：目前從《實施辦(bàn)法》來看，12000元的免稅額度是以自然年來算的，就是當年沒有(yǒu)用(yòng)完，比如今年如果實施，12000元沒用(yòng)完是不能(néng)夠遞延到下一年的。但是，在具(jù)體(tǐ)的繳費月數之間沒有(yǒu)要求，比如前11個月都沒交，在12月的時候一下把12000元都交上去也是可(kě)以的。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：這個12000元的額度會調整嗎？

張棟：會調整，但具(jù)體(tǐ)怎麽調整，未來慢慢會明确調整方案。目前規定每年可(kě)以在12000元限額之内享受稅收優惠，但未來不會每年都是這個限額，未來随着經濟社會的發展，會慢慢提高到比如18000元、20000元。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：與我們現在能(néng)夠買到的理(lǐ)财産(chǎn)品相比，個人養老金有(yǒu)哪些優勢？

張棟：優勢我覺得确實有(yǒu)很(hěn)多(duō)，主要體(tǐ)現在三個方面：

一是能(néng)夠享受稅收優惠。前面說過，隻要購(gòu)買符合條件的個人養老金産(chǎn)品，每年可(kě)在12000元的限額範圍内享受稅收優惠，并且這個限額會随着經濟社會發展水平提高逐步調整，這個優惠尤其是對于中(zhōng)等收入群體(tǐ)還是相對比較可(kě)觀的。

二是費率方面有(yǒu)更多(duō)優惠。購(gòu)買個人養老金産(chǎn)品還可(kě)減免相關費率及手續費。比如《銀行和理(lǐ)财公(gōng)司個人養老金業務(wù)管理(lǐ)暫行辦(bàn)法規定》，商(shāng)業銀行對資金賬戶免收年費、賬戶管理(lǐ)費、短信費、轉賬手續費；個人養老金理(lǐ)财産(chǎn)品發行機構、銷售機構和托管機構應在商(shāng)業可(kě)持續基礎上，對個人養老金理(lǐ)财産(chǎn)品的管理(lǐ)費和托管費設置優惠的費率标準，豁免認（申）購(gòu)費等銷售費用(yòng)。

三是更強調安(ān)全穩健的屬性。和一般金融産(chǎn)品相比，個人養老金産(chǎn)品要具(jù)備運作(zuò)安(ān)全、成熟穩定、标的規範、側重長(cháng)期保值幾個方面的屬性。所以按照《實施辦(bàn)法》規定：“個人養老金産(chǎn)品及其發行、銷售機構由相關金融監管部門确定。”也就是說，隻有(yǒu)符合監管要求的金融産(chǎn)品才可(kě)能(néng)被納入到個人養老金的産(chǎn)品庫中(zhōng)。

獲靈活就業者的青睐

《中(zhōng)國(guó)經營報》：隻參加了城鄉居民(mín)養老保險制度的群體(tǐ)待遇還是非常低的，這部分(fēn)人将在個人養老金制度中(zhōng)獲益嗎？

張棟：确實，目前城鄉居民(mín)基本養老保險待遇水平相對比較低，根據人社部統計公(gōng)報的數據計算，2021年全國(guó)城鄉居民(mín)基本養老保險待遇水平的平均值僅為(wèi)190元/月，而同期城鎮職工(gōng)基本養老保險待遇水平近3600元/月，即便是在北京，城鄉居民(mín)基本養老保險待遇水平在2021年也平均隻有(yǒu)950元/月，遠(yuǎn)低于北京7500元/月左右的職工(gōng)基本養老保險待遇。如果在這個基礎上沒有(yǒu)進一步的補充，其實養老金體(tǐ)系對未來養老生活的支撐作(zuò)用(yòng)相對來說比較小(xiǎo)。與此同時，城鄉居民(mín)基本養老保險參保者有(yǒu)更少的機會加入到職業養老金中(zhōng)，因此更迫切地需要通過第三支柱個人養老金提高未來的養老保障待遇水平。

這其中(zhōng)包括一個最為(wèi)關鍵的群體(tǐ)就是靈活就業群體(tǐ)，按照統計局數據，目前靈活就業群體(tǐ)差不多(duō)有(yǒu)2億人，這類群體(tǐ)目前有(yǒu)參加城鎮職工(gōng)基本養老保險的渠道，隻不過按照20%的繳費比例繳費全部由個人承擔，這種情況下個人繳費壓力過大，因此大多(duō)數靈活就業人員仍然參加的是城鄉居民(mín)基本養老保險制度。實際上我們發現，近些年我們新(xīn)的經濟形态越來越豐富，不少靈活就業群體(tǐ)收入也有(yǒu)了較大提升，可(kě)能(néng)對這一制度關注度和參與度都會比較高。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：在以往的實踐中(zhōng)，能(néng)看到這一趨勢嗎？

張棟：确實是有(yǒu)的，以2018年個人稅收遞延型商(shāng)業養老保險為(wèi)例，試點至今大概共有(yǒu)23家保險公(gōng)司參與試點，累計實現保費收入6.3億元，參保人數約5萬人，我們預期這種制度挺好的，還能(néng)有(yǒu)稅收優惠，很(hěn)多(duō)人可(kě)能(néng)會參與，但事實上我們發現參與人不多(duō)。但值得慶幸的一點是，我們剛說的參保人數中(zhōng)間的5萬人，我們看到銀保監會公(gōng)布的數據，新(xīn)業态從業人員，也就是我們平常說的靈活就業人員，他(tā)們中(zhōng)間大概占到了1/5，表明他(tā)們通過個人養老金實現待遇補充的願望非常強烈。

所以說這類群體(tǐ)是個人養老金參與非常重要的一類群體(tǐ)，他(tā)們參與的城鄉居民(mín)基本養老保險待遇不足，有(yǒu)意願通過個人養老金補充養老保障待遇，因此，這類群體(tǐ)未來是我們要參加個人養老金宣傳的重點。

《中(zhōng)國(guó)經營報》：我們在《實施辦(bàn)法》裏面也關注到了一些規定，比如說個人養老金賬戶是可(kě)以繼承的，和基礎養老金還是有(yǒu)一定的差别。

張棟：對。這我可(kě)以簡單解釋一下，中(zhōng)國(guó)基本養老保險包括兩部分(fēn)：一部分(fēn)是社會統籌，主要計發基礎養老金；另一部分(fēn)是個人賬戶，這裏的個人賬戶與個人養老金賬戶其實是兩個概念，完全不一樣，那是城鎮職工(gōng)和城鄉居民(mín)個人繳費積累起來的，退休之後領取。社會統籌采取的是現收現付制，就是年輕人繳費供老年人領取待遇，實際運作(zuò)中(zhōng)是由單位繳費形成的，繳費進入基本養老保險制度大的資金池子裏面去，供退休人員領取待遇，就是相當于充公(gōng)了，當然你自己退休後也可(kě)以從這個公(gōng)共資金池子裏領取待遇，隻要活得夠長(cháng)，可(kě)以一直領。但是如果參保者出現一些其他(tā)情況，比如說還沒有(yǒu)到退休年齡就不在了，也不能(néng)由其他(tā)人繼承，因為(wèi)這是個公(gōng)共資金池子，也就是說這些參保者相當于為(wèi)其他(tā)人作(zuò)貢獻，這就是大數法則，也屬于一種再分(fēn)配。而個人養老金是明确屬于個人所有(yǒu)，市場化運行的制度，既然屬于個人所有(yǒu)，自然會有(yǒu)相應的繼承權。但基本養老保險是一個公(gōng)共賬戶，公(gōng)共賬戶就是大家共同為(wèi)池子作(zuò)貢獻，然後服務(wù)大家養老的目标。